I. Dünya Savaşı’ndan sonra Papua Yeni Gine topraklarının tümü Milletler Cemiyeti kararı ile Avustralya'nın yönetimine verilmiştir. 1942-1945 yılları arasında Japonya tarafından işgal edilen ülke, 1949'dan itibaren, "Papua Yeni Gine Toprakları" adı altında Avustralya tarafından yönetilmiştir. 1951'de ilk Yasama Konseyi kurulmuş ve 1964'te üyelerinin çoğunluğu yerli halk tarafından seçilmiştir. Ülkenin adı 1971'de "Papua Yeni Gine" olarak değiştirilmiş ve 1973'te iç işleri bağımsız olarak yürütülmeye başlanmıştır. 16 Eylül 1975 tarihinde Bağımsız Papua Yeni Gine Devleti adıyla tam bağımsızlığına kavuşmuştur.

Parlamenter demokratik bir sisteme sahip olan Papua Yeni Gine’nin 111 üyeli Parlamentosunda irili ufaklı çok sayıda parti temsil edilmektedir.

Ülkede 820’den fazla yerel dil konuşulmaktadır.